حد سود و حد ضرر در سر و شانه

اگر در امتداد دو کف تشکیل شده یک خط افقی رسم کنیم، خط گردن را در الگوی سر و شانه به دست می آوریم. مطابق شکل زیر:

الگوی سرو شانه

الگوی سر و شانه (Head and Shoulder Pattern) جزء قابل اعتمادترین و دقیق ترین الگوهای برگشتی محسوب می گردد، که می توان با تشخیص صحیح و به موقع آن در انواع بازارهای مالی اعم از: فارکس، ارزهای دیجیتال و بورس ایران به سودهای خوبی دست یافت. همانطور که در مقالات قبلی بیان شد، روند قیمت در الگوهای برگشتی، پس از تشکیل الگو تغییر جهت می دهند. به عبارت بهتر الگوهای برگشتی بیانگر این خواهند بود که روند صعودی یا نزولی سهم رو به پایان است. در بخش آموزش تکنیکال یار سرمایه سعی کردم به شرح ساده و کاربردی این الگو بپردازیم.

الگوی سرو شانه از سه قله تشکیل شده است، قله ی وسط از قله های کناری مرتفع تر است و قله های کناری دارای ارتفاع یکسان هستند. این الگو در تحلیل تکنیکال از این جهت حائز اهمیت است که نشانگر تغییر بازار و شروع روند برگشتی است. با رسیدن قیمت سهم به سقف خود و در مرحله ی بعد با بازگشتن به کف آخرین حرکت صعودی خود، الگوی سر و شانه شکل می گیرد، سپس با بالا رفتن قیمت از سقف قبلی و با بازگشت دوباره به کف اولیه خود و در نهایت یک بار دیگر با در پیش گرفتن روند صعودی خود، در این مرحله به قله ی اول رسیده و روند نزولی را در پیش می گیرد.

انواع الگوی سر و شانه

با توجه به رفتار قیمت حد سود و حد ضرر در سر و شانه و واکنش معامله گران در روند، الگوی سروشانه به دو شکل دیده می شود، در ادامه به توضیح این الگوها می پردازیم.

الگوی سر و شانه ی سقف (Head and Shoulder Top)

در این الگو سه قله وجود دارد که قله ی میانی ارتفاع بیشتری نسبت به دو قله ی کناری خود دارد. قله ی میانی، سر، و قله های کناری آن را شانه های چپ و راست می نامند.

این الگو را زمانی مشاهده می کنیم که یک حرکت صعودی پایان یافته است و شاهد تغییر روند بازار و در نهایت حرکت به سمت نزول قیمت خواهیم بود.

نحوه ی معامله با الگوی سروشانه ی سقف

در صورت مشاهده ی این الگو در چارت، برای انجام معاملات باید منتظر شکست قدرتمند خط گردن بمانیم، در صورتی که قیمت با سرعت بالا خط گردن را شکست و ما از نقطه ی ورود مناسب جا ماندیم، بهترین کار این است که منتظر پولبک به خط گردن الگو حد سود و حد ضرر در سر و شانه بمانیم و سپس تصمیم لازم را اتخاذ کنیم.

خط گردن(Neckline): با وصل کردن دو کف الگو، خطی به وجود می آید که به آن خط گردن گفته می شود.

تشخیص حد سود و ضرر در الگوی سر و شانه ی سقف

برای به دست آوردن حد سود، فاصله ی سر تا خط گردن را اندازه گیری کرده و از نقطه ای که شکست در خط گردن رخ داده، به سمت پایین به همان اندازه هدف گذاری می کنیم. حد ضرر الگو در بالای شانه ی راست قرار دارد. در صورتی که الگوی مورد نظر دارای ارتفاع نزدیک بین شانه و سر بود، حد زیان را بالای سر قرار می دهیم، زیرا مطمئن تر است.

آشنایی با الگوی سر و شانه، یکی از اصلی‌ترین الگوها در تحلیل تکنیکال

در تحلیل تکنیکال از پترن‌ها و الگوهای شکل‌گرفته بر نمودارها، استفاده می‌‌شود. الگوهای قیمت، تصاویر و شکل‌هایی هستند که در نمودار قیمت سهام و ارزهای دیجیتال ظاهر می‌شوند. این الگوها قابلیت پیش‌بینی شدن دارند و به دو دسته الگوهای برگشتی و الگوهای ادامه‌دهنده تقسیم می‌شوند. الگوهای برگشتی به الگوهایی گفته می‌شود که روند قیمت در آنها تغییر جهت می‌دهد؛ از طرف دیگر در الگوهای ادامه‌دهنده، روند اصلی بعد از مدتی توقف ادامه پیدا می‌کند.

الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال، یکی از مهمترین و در عین حال قابل اعتمادترین الگوی برگشتی است. توجه داشته باشید که تمام الگوهای برگشتی، با اندکی تغییرات جزئی، حالت خاصی از الگوی سر و شانه (Head And Shoulders) هستند. این الگو، مانند تمام الگوهای برگشتی و ادامه دهنده، از روند بازار پیروی می‌کند. در این مقاله قصد داریم شما را با الگوی سر و شانه، ویژگی‌ها و کاربردهای آن آشنا کنیم.

در این مقاله می‌خوانید:

الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال چیست؟

الگوی سر و شانه از سه قله تشکیل شده است که قله وسط، بیشترین قیمت را نسبت به دو قله دیگر نشان می‌دهد. از طرف دیگر این الگو می‌تواند از سه دره تشکیل شده باشد که در این صورت دره میانی، کمترین قیمت نسبت به دره‌های دیگر را نشان می‌دهد. معمولاً تشخیص این پترن بر نمودار قیمت، آسان است. برای درک کامل مفهوم الگوی سر و شانه، ابتدا باید با انواع این الگو آشنا شوید و سپس نحوه معامله با آن را فرا بگیرید.

انواع الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال

دو نوع الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال وجود دارد: الگوی سر و شانه سقف و الگوی سر و شانه معکوس یا کف.

✔ الگوی سر و شانه سقف

این الگو در ادامه یک روند صعودی تشکیل می‌شود و بعد از کامل شدن الگو، جهت روند تغییر و نزولی خواهد شد. بنابراین این الگو نشان‌دهنده سقف قیمت است. برای درک بهتر این الگو به شکل زیر توجه کنید.

همان‌طور که در شکل مشاهده می‌کنید، روند اصلی قیمت صعودی است (خط شماره ۱). در نقطه A بدون وجود هیچ‌گونه علامت مشخصی از رسیدن به سقف قیمتی، همراه با افزایش حجم معاملات، قله شانه چپ الگو تشکیل می‌شود.

توجه داشته باشید که افزایش قیمت همراه با افزایش حجم معاملات، امری کاملاً طبیعی است. در ادامه، قیمت تا نقطه B کاهش پیدا کرده و شانه چپ (Left Shoulder) الگو را تکمیل می‌کند. سپس قیمت در ادامه یک روند صعودی تا نقطه C بالا می‌رود اما حجم معاملات در نقطه C اندکی کمتر از نقطه A است. در این نقطه و با ظهور این نشانه در ذهن یک تحلیل‌گر هوشیار، چراغ زرد روشن می‌شود. قیمت مجدد شروع به کاهش می‌کند و حتی به پایین‌تر از قله موج قبلی و نقطه D می‌رسد و در اینجاست که سر (Head) الگو تشکیل می‌شود و زنگ خط برای معامله‌گر به صدا در می‌آید.

در ادامه، قیمت افزایش پیدا کرده و به نقطه E می‌رسد اما نمی‌تواند قله جدیدی بالاتر از نقطه C ایجاد کند. در نقطه E، حجم معاملات نسبت به دو قله دیگر کمتر است. به دنبال عدم تشکیل قله جدید، نیمی از ملزومات برای شروع روند نزولی فراهم شده است. سپس قیمت از نقطه E شروع به کاهش کرده و شانه راست الگو (Right Shoulder) را تشکیل می‌دهد. توجه داشته باشید که تا اینجا، فقط روند از حالت صعودی به حالت رنج یا خنثی تبدیل شده‌است اما هنوز به اندازه کافی توجیه کننده موقعیت فروش نیست.

اگر خط صافی از نقطه B به نقطه D رسم کنیم، به آن خط گردن (Neckline) گفته می‌شود (خط شماره ۲). در این الگو، خط گردن اغلب بالارونده با شیب ملایم است. معمولاً قیمت در نزدیکی خط گردن نوسان کرده و در نهایت آن را می‌شکند. توجه داشته باشید که برای تأیید الگوی سر و شانه، حتماً باید خط گردن شکسته شود. با شکسته شدن این خط، همه چیز برای شروع یک روند نزولی مهیا می‌شود. نکته حائز اهمیت این است که در هنگام شکسته شدن خط گردن، حجم معاملات باید به شکل چشمگیری افزایش پیدا کند.

تشخیص حد سود و زیان در الگوی سروشانه سقف

در الگوی سر و شانه با توجه به ارتفاع الگو، تارگت قیمت محاسبه می‌شود. برای تعیین ارتفاع الگو، باید فاصله عمودی سر (نقطه C) را تا خط گردن اندازه‌گیری کنید. برای مثال اگر نقطه C عدد ۱۰۰ و خط گردن روی عدد ۸۰ باشد، فاصله بین این دو به اندازه ۲۰ واحد است؛ سپس از نقطه‌ای که خط گردن شکسته شده، به اندازه ۲۰ واحد به سمت پایین حرکت کرده تا حد سود مشخص شود. توجه داشته باشید که تارگت قیمتی، کمترین مقدار سودی است که انتظار می‌رود از تغییرات قیمت به دست آید؛ معامله‌گران در این الگو، معمولاً حد ضرر را کمی بالاتر از شانه راست قرار می‌دهند.

✔ الگوی سروشانه کف یا معکوس

این الگو کاملاً برعکس الگوی سر و شانه سقف است. الگوی سر و شانه معکوس در ادامه یک روند نزولی اتفاق می‌افتد و نشان‌دهنده کف قیمت است. همان‌طور که در شکل زیر مشاهده می‌کنید در این الگو سه دره وجود دارد که دره میانی یا همان سر الگو، از دو دره دیگر عمیق‌تر است. در اینجا نیز برای کامل شدن الگو، شکسته شدن خط گردن ضروری است. در این الگو اغلب خط گردن، شیب کمی به سمت پایین دارد.

حجم معاملات در نیمه ابتدایی الگوی سر و شانه معکوس، مشابه الگوی سر و شانه سقف است. این موضوع بیانگر این است که حجم معاملات در سر نسبت به شانه چپ کمی کمتر است اما حجم معاملات در انتهای شانه راست “الگوی سر و شانه معکوس” به مراتب از حجم معاملات در انتهای شانه راست “الگوی سر و شانه سقف” بیشتر است. در قسمت‌های بعدی مقاله در مورد علت این موضوع توضیح خواهیم داد.

تشخیص حد سود و زیان در الگوی سر و شانه کف

در این الگو، محاسبه حد سود کاملاً مشابه الگوی سر و شانه سقف است و ارتفاع سر تا خط گردن به‌عنوان تارگت قیمتی در نظر گرفته می‌شود؛ تحلیل‌گران معمولاً در این الگو، حد ضرر را کمی پایین تر از شانه راست در نظر می‌گیرند.

تفاوت الگوی سر و شانه سقف و کف در چیست؟

مهمترین تفاوت این دو الگو با یکدیگر، در میزان حجم معاملات آنها است. حجم معاملات در الگوی سر و شانه معکوس به مراتب نقش مهمتری در شناسایی و تکمیل الگو دارد. توجه داشته باشید که در کف‌ها برای شروع مجدد یک روند صعودی، نیازمند فشار خرید و حجم بالای معاملات هستیم. معمولاً کاهش تقاضا برای خرید جهت نزولی شدن بازار کافی است اما بازار بعد از سکون و فروش بالا، نمی‌تواند به شکل ناگهانی رشد کند و تنها در صورت هجوم بالای خریداران نسبت به فروشندگان می‌تواند صعودی شود.

بنابراین حجم معاملات در انتهای شانه راست الگوی سر و شانه کف به مراتب از الگوی سر و شانه سقف بیشتر است. از دیگر تفاوت‌های الگوهای سر و شانه سقف و کف در این است که در الگوی سر و شانه معکوس بعد از شکست خط گردن، احتمال پول بک (Pullback) قیمت به آن سطح بیشتر است.

کاربرد و مفهوم خط گردن در الگوی سر وشانه

تا اینجا، با نحوه ترسیم خط گردن آشنا شدید. در الگوی سر و شانه سقف هرگاه شانه راست خط گردن را به سمت پایین قطع کند، نشان‌دهنده تکمیل و تأیید الگو و در نتیجه آغاز روند نزولی است. در الگوی سر و شانه کف، عکس این اتفاق می‌افتد؛ هرگاه شانه راست خط گردن را به سمت بالا قطع کند، نشان‌دهنده تکمیل و تأیید الگو و در نتیجه آغاز روند صعودی است.

لازم است معامله‌گران به شیب خط گردن در الگوی سر و شانه صعودی توجه کنند. در الگوی سر و شانه سقف، این خط معمولاً بالارونده با شیب ملایم است اما ممکن است به شکل کاملاً افقی یا در مواقع نادر، نزولی باشد. هرگاه خط گردن در این الگو دارای شیب نزولی باشد، نشان‌دهنده ضعف بازار است.

نقش خط گردن در الگوی سر و شانه چیست؟

خط گردن در الگوی سر و شانه سقف، به‌عنوان حمایت و در سر و شانه معکوس به‌عنوان مقاومت عمل می‌کند. معامله‌گران از این خط برای شناسایی نقاط مناسب ورود و خروج استفاده کرده و برنامه‌های معاملاتی خود را بر مبنای آن می‌نویسند. علاوه بر این، از خط گردن برای تعیین حد سود و حد ضرر در معاملات خود استفاده می‌کنند.

نحوه انجام معامله با الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال

برای انجام معامله با الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال، حتماً بایستی تا تکمیل شدن الگو صبر کنید؛ زیرا ممکن است یک الگو حد سود و حد ضرر در سر و شانه هیچ گاه کامل نشود و یا شکست درناحیه خط گردن به درستی صورت نگیرد. بنابراین هرگاه قصد دارید با استفاده از پترن‌ها و الگوها معامله کنید، همیشه بعد از تکمیل الگو و تأیید آن وارد معامله شوید.

بهترین زمان ورود در الگوی سر و شانه سقف، زمانی است که خط گردن به سمت پایین شکسته شود و زمان ورود مناسب به معامله در الگوی سرو شانه معکوس، بعد از شکست خط گردن به سمت بالا است. برخی از افراد بعد از شکست خط گردن، وارد معامله نمی‌شوند و منتظر پول بک به خط گردن می‌مانند. مشکل این روش این است که گاهی اوقات قیمت مستقیماً روند نزولی یا صعودی خود را ادامه داده و هیچ‌گاه به خط گردن پول بک نمی‌زند. در چنین شرایطی، معامله‌گر ترید را از دست می‌دهد. نکته حائز اهمیت در ترید و معامله این است که همیشه قبل از شروع ترید، تعیین حد ضرر و حد سود معامله خود را مشخص کنید.

مزایای الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال

تا اینجا با الگوی سر و شانه و نحوه ترید با آن آشنا شدید. در این قسمت در مورد مزایای استفاده از این الگو صحبت خواهیم کرد. طبق نظر جان مورفی، الگوی سر و شانه قابل اعتمادترین الگوی برگشتی است. فراموش نکنید، معامله‌گران می‌بایست بعد از تکمیل الگو ترید خود را آغاز کنند.

مزایای الگوی سر و شانه عبارت است از:

✔ شما می توانید از این الگو در بازارهای مختلف مانند فارکس، سهام و ارزهای دیجیتال استفاده کنید.

✔ در بازه‌های زمانی مختلف کار می‌کند.

✔ معامله‌گران تازه‌کار می‌توانند از آن استفاده کنند.

✔ کارایی الگو توسط تحقیقات، تأیید شده است.

✔ نقطه ورود و خروج مناسب را مشخص می‌کند.

✔ این الگو را می‌توان در کنار سایر شاخص‌ها و ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کرد.

معایب الگوریتم سر و شانه چیست؟

ممکن است بعد از مطالعه این مقاله، ذهن شما درگیر سؤالاتی مانند ترید با الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال (Head And Shoulders) چه مشکلاتی به همراه دارد؟ شود. بنابراین بهتر است با معایب و مشکلات استفاده از این الگو نیز آشنا شوید.

به‌طور مثال، این الگو در اغلب موارد شکل غیر ایده‌آلی دارد و شبیه شکل سر و شانه نیست؛ بنابراین، تشخیص آن برای معامله‌گران مبتدی بسیار سخت است. نکته دیگر این که ممکن است این الگو به درستی عمل نکند؛ در این موارد، خط گردن شکسته می‌شود اما اتفاق مد نظر معامله‌گران صورت نمی‌گیرد و یا اصطلاحاً الگوی سر و شانه شکست خورده تشکیل می‌شود.

الگوی سر و شانه شکست خورده

در الگوی سر و شانه، بعد از شکست خط گردن، هیچ‌گاه قیمت نباید به سطوح قبل از شکست خط گردن برگردد. اگر این اتفاق صورت بگیرد، اخطار جدی برای معامله‌گر جهت خروج از معامله است. به‌طور مثال در الگوی سر و شانه سقف، بعد از عبور قیمت از خط گردن و آغاز روند نزولی، هرگونه بازگشت قیمت به بالای خط گردن، نشان‌دهنده این است که الگو از دست رفته است.

معامله‌گران همیشه باید به این دو نکته توجه داشته باشند:
اولاً، هیچ‌کدام از الگوها قطعیت ندارند؛ این الگوها در اکثر مواقع کار می‌کنند اما نه همیشه.
دوماً یک تحلیل‌گر تکنیکال همیشه باید هوشیار و آگاه باشد و نشانه‌های اخطار در تحلیل‌ها و معاملات خود را ببیند و به سرعت از معامله‌ای که وارد ضرر شده خارج شود تا بتواند ضرر و زیان خود را محدود کند. یکی از مهمترین مزایای تحلیل تکنیکال، توانایی اخطار دادن سریع به معامله‌گران برای خروج از بازار است.

چه ابزارهایی برای تأیید الگوی سر و شانه وجود دارد؟

از مهمترین ابزارها برای تأیید الگوی سر و شانه، میزان حجم معاملات است. همان‌طور که قبلاً توضیح داده شد، از طرفی میزان حجم معاملات در شانه چپ الگو از قسمت سر بیشتر است و از طرف دیگر حجم معاملات در شانه راست و هنگام شکستن خط گردن به شدت افزایش پیدا می‌کند. توجه داشته باشید که میزان حجم معاملات در شانه راست الگوی سر و شانه کف از میزان حجم معاملات در شانه راست الگوی سر و شانه سقف بیشتر است.

الگوی سر و شانه در کوتاه‌مدت رخ می‌دهد یا بلندمدت؟

این الگو می‌تواند در بازه زمانی کوتاه‌مدت یا بلندمدت تشکیل شود.

بهترین روش برای یادگیری تحلیل تکنیکال چیست؟

الگوی سر و شانه یکی از مهمترین الگوهای مورد استفاده در تحلیل تکنیکال است. این الگو به معامله‌گران در تصمیم‌گیری آگاهانه برای کسب سود بیشتر کمک می‌کند. هیچ‌کدام از اندیکاتورها و الگوهای مورد استفاده در تحلیل تکنیکال، ضامن موفقیت و کسب سود شما نیستند. شما فقط با آموزش، صرف وقت و تمرین زیاد می‌توانید از بازارهای مالی مانند بازار ارزهای دیجیتال سود کسب کنید. بنابراین مرحله اول این کار، آموزش تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال است. اگر شما علاقه‌مند به یادگیری تحلیل تکنیکال هستید می‌توانید در دوره‌های آکادمی سیتکس شرکت کنید.

توجه داشته باشید که اندیکاتورها فقط در صورتی مفید هستند که شما علاوه‌بر در نظر گرفتن استراتژی معاملاتی خود، بدانید چگونه از یک یا چند اندیکاتور به شکل همزمان استفاده کنید. برخی از بهترین انواع اندیکاتور در تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال عبارتند از: میانگین متحرک همگرایی/واگرایی MACD، اندیکاتور قدرت نسبی (RSI) و بولینگر بند (Bollinger Bands).

آکادمی سیتکس مرجع تخصصی دوره های آموزش ارز دیجیتال، سعی بر آن دارد که با شناسایی نیازهای آموزشی سازمان‌‌ها، شرکت‌‌ها و افراد فعال در بازار ارزهای‌دیجیتال و با بهره‌‌گیری از توان علمی و کاربردی اساتید مجرب داخل و خارج از سازمان، دوره‌‌های متنوع آموزشی و عملی در عرصه ارزهای دیجیتال طراحی و اجرا نماید.

استراتژی معاملاتی قدرتمند برای تغییر بازی - اسرار الگوی سر و شانه برای فارکس و بازار سهام

یکی دیگر از معتبر ترین الگوهای پرایس اکشنی که پتانسیل بالایی برای تغییر جهت قیمت دارد ، Head And Shoulder یا سر و شانه نام دارد که با استفاده از ساختار ساده و پر کاربردی که دارد می تواند مکان هایی که در آن ها احتمال بالایی برا تغییر روند وجود دارد را مشخص کند.

این الگو در انتهای روند رخ می دهد و پس از شکست خط گردن آن ، احتمال بالایی برای تغییر جهت قیمت به اندازه سر (Head) این الگو وجود دارد ، اما با این حال استفاده از این الگو به تنهایی ریسک بالایی دارد و شما می توانید از حجم معاملات و واگرایی برای تایید ورود به معاملات خود استفاده کنید.

در ادامه این مطلب شما با این الگو و اسرار آن بصورت کامل آشنا می شوید و یک استراتژی معاملاتی قدرتمند و ساده را بر اساس این الگو فرا می گیرید که با استفاده از آن می توانید روند بازی معاملات را به نفع خودتان تغییر دهید ، همچنین لازم به ذکر است که ابتدا از این استراتژی در حساب دمو استفاده کنید و در صورت مشاهده نتایج مطلوب آن را به حساب Real منتقل کنید.

مشخصات استراتژی

• جفت ارز : تمامی جفت ارزها
• تایم فریم : تمامی تایم فریم ها
• بازار : Forex ، Stock

پیش نیاز استراتژی

اسیلاتور RSI با تنظیمات پیشفرض :

نحوه تشخیص الگو

الگوی سر و شانه :

1. پس از یک صعود شدید یک موج صعودی شکل بگیرد که منجر به ایجاد یک قله و یک دره شود (شانه سمت چپ)
2. در ادامه یک قله ی بالاتر از قله ای که در مرحله 1 ایجاد شد ، شکل بگیرد (سر)
3. سپس یک دره ی بالاتر یا در یک راستا از دره ای که در مرحله 1 ایجاد شد ، شکل بگیرد (سر)
4. و در آخر یک قله ی پایین تر از قله ی مرحله 2 ایجاد شود (شانه سمت راست)
5. بهتر است که بین شانه سمت راست و چپ همپوشانی وجود داشته باشد
6. شانه سمت راست و چپ نیز باید پایین تر از سر تشکیل شوند
7. دره های شکل گرفته در این الگو نباید پایین تر از یکدیگر باشند
8. با اتصال دو دره ای که در این الگو قرار گرفته اند به یکدیگر خط گردن الگو را رسم کنید

الگوی سر و شانه معکوس :

1. پس از یک نزول شدید یک موج نزولی شکل بگیرد که منجر به ایجاد یک دره و یک قله شود (شانه سمت چپ)
2. در ادامه یک دره ی پایین تر از دره ای که در مرحله 1 ایجاد شد ، شکل بگیرد (سر)
3. سپس یک قله ی پایین تر یا در یک راستا از دره ای که در مرحله 1 ایجاد شد ، شکل بگیرد (سر)
4. و در آخر یک دره ی بالاتر از دره ی مرحله 2 ایجاد شود (شانه سمت راست)
5. بهتر است که بین شانه سمت راست و چپ همپوشانی وجود داشته باشد
6. شانه سمت راست و چپ نیز باید بالاتر از سر تشکیل شوند
7. قله های شکل گرفته در این الگو نباید بالا تر از یکدیگر باشند
8. با اتصال دو قله ای که در این الگو قرار گرفته اند به یکدیگر خط گردن الگو را رسم کنید

قانون معامله

1. یک الگوی سر و شانه معکوس شکل بگیرد
2. سپس دره های بالاتر از یکدیگر در اسیلاتور RSI تشکیل شوند
3. در ادامه دره های پایین تر از یکدیکر همزمان با مرحله 2 در چارت قیمتی تشکیل شوند
4. و در آخر خط گردن الگو شکسته شود

1. یک الگوی سر و شانه شکل بگیرد
2. سپس قله های پایین تر از یکدیگر در اسیلاتور RSI تشکیل شوند
3. در ادامه قله های بالاتر از یکدیکر همزمان با مرحله 2 در چارت قیمتی تشکیل شوند
4. و در آخر خط گردن الگو شکسته شود

در معامله حد سود و حد ضرر در سر و شانه خرید : زیر شانه سمت راست الگوی سر و شانه معکوس

در معامله فروش : بالای شانه سمت راست الگوی سر و شانه

در معامله خرید : به اندازه ی ارتفاع سر (Head) الگوی سر و شانه معکوس

در معامله فروش : به اندازه ی ارتفاع سر (Head) الگوی سر و شانه

برای آشنایی بیشتر با این الگو و استراتژی مربوط به آن ویدیو های زیر را تماشا کنید

آموزش الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال

در این مقاله ابتدا توضیحی در رابطه با الگوی سر و شانه داده شده است. سپس انواع آن و نکات استفاده از آن ها در معامله عنوان شده است.

الگوی سر و شانه یکی از مهم ترین الگوهای کلاسیک برگشتی می باشد. این الگو در بین الگوهای برگشتی، از قدرت بالایی برخوردار می باشد. الگوی سر و شانه به عنوان یک الگوی برگشتی، هم در انتهای روندهای نزولی و هم در انتهای روند های صعودی مشاهده می شود. تفاوتی نمی کند که شما در کدام یک از بازارهای مالی فعالیت می کنید، این الگو به عنوان یکی از معتبرترین الگوهای کلاسیک در تمام بازارهاست.

به طور کلی الگوهای برگشتی در انتهای روند های صعودی یا نزولی دیده می شوند و روند را تغییر می دهند. در این مقاله قصد داریم، الگوی سر و شانه را به طور کامل به شما بیاموزیم. پس با ما همراه باشید.

الگوی سر و شانه به چه شکل است؟

این الگو، از سه قله کنار هم و متوالی تشکیل می شود. مطابق شکل زیر:

سر در الگوی سر و شانه: قله وسط که نسبت به دو قله دیگر، ارتفاع بیشتری دارد؛ به عنوان سر در این الگو در نظر گرفته می شود.

شانه ها: دو قله مجاور که نسبت به سر کوتاه تر هستند و تقریبا اندازه مشابه هم دارند، شانه ها را تشکیل می دهند. در نظر داشته باشید که هر چه تقارن بین دو شانه، بیشتر باشد، اعتبار الگو بیشتر می شود. برای بررسی این موضوع، می توانید حد سود و حد ضرر در سر و شانه بازه زمانی دو شانه و تعداد کندل های تشکیل دهنده آن ها را با هم مقایسه کنید؛ هر چه این میزان نزدیک تر به هم باشد، بهتر است.

با توجه به قرار گیری الگوی سر و شانه در روند های نزولی و صعودی، آن را به دو نوع زیر تقسیم می کنیم:

الگوی سر و شانه سقف

این الگو در روند های صعودی و در سقف شکل می گیرد. زمانی که سه بار، قیمت برای رسیدن به سقف، بالا می رود و مجدد به پایین برمی گردد؛ سر و شانه شکل می گیرد. نکته مهم در تفسیر این الگو این است که زمانی که برای بار سوم خریداران سعی می کنند قیمت را به سقف قبلی یعنی همان سر، برگردانند و نمی توانند( در این حالت شانه سمت راست شکل می گیرد)، نشان می دهد که روند صعودی ضعیف است و توان ادامه را ندارد.

اگر در امتداد دو کف تشکیل شده یک خط افقی رسم کنیم، خط گردن را در الگوی سر و شانه به دست می آوریم. مطابق شکل زیر:

زمانی که نمودار قیمتی، زیر خط گردن برسد و تثبیت شود؛ الگوی سر و شانه کامل می شود و باید انتظار شروع روند نزولی را داشته باشیم.

در بازار های دو طرفه این نقطه، نقطه مناسبی برای ورود به پوزیشن های sell می باشد. دومین نقطه ورود که نسبت به نقطه اول، مطمئن تر است، بعد از پولبک نمودار به خط گردن می باشد.

حد سود را در این حالت، به اندازه طول فاصله خط گردن با قله سر، در روند نزولی در نظر می گیریم.

حد ضرر، معمولا کمی بالاتر از شانه سمت راست در نظر گرفته می شود.

سر و شانه کف یا سر و شانه معکوس

این الگو در انتهای روند های نزولی شکل می گیرد. سر و شانه کف کاملا شبیه سر و گردن سقف می باشد با این تفاوت که از نظر ظاهری برعکس سر و شانه سقف می باشد؛ سقف ها در سر و شانه صعودی، همان کف ها در سر و شانه معکوس می باشند. مطابق شکل زیر:

سر و شانه معکوس

در این الگو هم همانند سر و شانه سقف، پس از شکستن خط گردن و تثبیت نمودار در بالای آن، می توان انتظار شروع روند صعودی را داشت.

در پوزیشن های buy و بازار های یک طرفه مثل بورس، نقطه شکست خط گردن نقطه مناسب ورود اول و نقطه پولبک نمودار به خط گردن نقطه ورود دوم و امن تر می باشد.

حد سود مثل سر و شانه سقف، به اندازه فاصله خط گردن با قله سر در نظر گرفته می شود.

حد ضرر در این الگو، کمی پایین تر از شانه یا همان کف سمت راست می باشد.

آیا می دانید الگوی سر و شانه گاهی اوقات به عنوان یک الگوی ادامه دهنده نیز عمل می کند؟ راجع به آن تحقیق کنید.

برای آموزش رایگان تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی می‌توانید به این لینک مراجعه کنید.

یکی از منابع تحلیلی برای فعالیت در بازارهای مالی، تحلیل گری و معامله‌گری وبسایت دنیای اقتصاد است، سعی کنید همواره تسلط کامل بر روی اخبار داشته باشید، اگرچه این اخبار هیچگاه جایِ تحلیل تکنیکال و یا حتی فاندامنتال (تحلیل بنیادی) و مباحث ارزشگذاری سهام را نمی‌گیرد.

الگوی سرو شانه در تحلیل تکنیکال

الگوی سر و شانه ( Head and Shoulder Pattern ) جزء قابل اعتمادترین و دقیق ترین الگوهای برگشتی محسوب می گردد، که می توان با تشخیص صحیح و به موقع آن در انواع بازارهای مالی اعم از: فارکس، ارزهای دیجیتال و بورس ایران به سودهای خوبی دست یافت. همانطور که در مقالات قبلی بیان شد، روند قیمت در الگوهای برگشتی، پس از تشکیل الگو تغییر جهت می دهند. به عبارت بهتر الگوهای برگشتی بیانگر این خواهند بود که روند صعودی یا نزولی سهم رو به پایان است. در بخش آموزش تکنیکال یار سرمایه سعی کردم به شرح ساده و کاربردی این الگو بپردازیم.

الگوی سرو شانه از سه قله تشکیل شده است، قله ی وسط از قله های کناری مرتفع تر است و قله های کناری دارای ارتفاع یکسان هستند. این الگو در تحلیل تکنیکال از این جهت حائز اهمیت است که نشانگر تغییر بازار و شروع روند برگشتی است. با رسیدن قیمت سهم به سقف خود و در مرحله ی بعد با بازگشتن به کف آخرین حرکت صعودی خود، الگوی سر و شانه شکل می گیرد، سپس با بالا رفتن قیمت از سقف قبلی و با بازگشت دوباره به کف اولیه خود و در نهایت یک بار دیگر با در پیش گرفتن روند صعودی خود، در این مرحله به قله ی اول رسیده و روند نزولی را در پیش می گیرد.

انواع الگوی سر و شانه

با توجه به رفتار قیمت و واکنش معامله گران در روند، الگوی سروشانه به دو شکل دیده می شود، در ادامه به توضیح این الگوها می پردازیم.

الگوی سر و شانه ی سقف ( Head and Shoulder Top )

در این الگو سه قله وجود دارد که قله ی میانی ارتفاع بیشتری نسبت به دو قله ی کناری خود دارد. قله ی میانی، سر، و قله های کناری آن را شانه های چپ و راست می نامند.

این الگو را زمانی مشاهده می کنیم که یک حرکت صعودی پایان یافته است و شاهد تغییر روند بازار و در نهایت حرکت به سمت نزول قیمت خواهیم بود.

نحوه ی معامله با الگوی سروشانه ی سقف

در صورت مشاهده ی این الگو در چارت، برای انجام معاملات باید منتظر شکست قدرتمند خط گردن بمانیم، در صورتی که قیمت با سرعت بالا خط گردن را شکست و ما از نقطه ی ورود مناسب جا ماندیم، بهترین کار این است که منتظر پولبک به خط گردن الگو بمانیم و سپس تصمیم لازم را اتخاذ کنیم.

خط گردن( Neckline ): با وصل کردن دو کف الگو، خطی به وجود می آید که به آن خط گردن گفته می شود.

تشخیص حد سود و ضرر در الگوی سر و شانه ی سقف

برای به دست آوردن حد سود، فاصله ی سر تا خط گردن را اندازه گیری کرده و از نقطه ای که شکست در خط گردن رخ داده، به سمت پایین به همان اندازه هدف گذاری می کنیم. حد ضرر الگو در بالای شانه ی راست قرار دارد. در صورتی که الگوی مورد نظر دارای ارتفاع نزدیک بین شانه و سر بود، حد زیان را بالای سر قرار می دهیم، زیرا مطمئن تر است.

چند نکته درباره ی الگوی سر و شانه سقف

• در انتهای روند صعودی شکل می گیرد.
• حجم معاملات در شانه چپ در بازار بورس نسبت به قله مجاور و شانه راست، بالاتر است.
• حجم معاملات در قله متعادل است.
• حجم معاملات در شانه راست نسبت به دو قله دیگر، کاهش می یابد.
• برای تایید تشکیل الگو، باید بین شانه ی چپ و سر، واگرایی وجود داشته باشد.
• معمولا خط گردن دارای شیب ملایم رو به بالا است. البته گاهی اوقات خط گردن به صورت افقی نیز دیده می شود، که در هر دو صورت با هم تفاوتی ندارند.
• در صورتی که خط گردن دارای شیب نزولی بود، حد سود و حد ضرر در سر و شانه معمولا نشان از ضعف بازار دارد، که به دنبال آن شانه ی راست نیز ضعیف شکل می گیرد.
• در صورتی که قصد فروش داشته باشیم، کمی بیشتر باید صبر کنیم، زیرا در صورتی که شیب خط گردن نزولی باشد، اخطار فروش دیرتر صادر می شود. اما اگر قصد خرید داشته باشیم، تا شکسته شدن خط گردن باید منتظر بمانیم.
• در صورتی که خط گردن دارای شیب صعودی بود، نشان از قدرت بالای بازار دارد. در این روند نیز اخطار فروش دیر تر صادر می شود.
• پس از شکست خط گردن، معمولا حجم های فروش بالا رخ می دهد.
• بعد از شکل گیری شانه ی راست، از سهم خارج شده و تا سیگنال مجدد ورود منتظر می مانیم.

الگوی سرو شانه معکوس یا کف ( Head and Shoulder Bottom/Reversal )

همانطور که از اسم این الگو مشخص می باشد، از سه کف تشکیل شده است. کف میانی (سر) نسبت به دو کف مجاور (شانه) خود عمیق تر است.

الگوی سرو شانه ی کف معمولا پس از یک حرکت نزولی شکل می گیرد و باعث تغییر روند بازار به بالا خواهد شد.

نحوه ی معامله با الگوی سروشانه ی کف

در این الگو نیز جهت انجام معاملات باید منتظر شکست خط گردن بمانیم، و در صورتی که پس از شکست خط گردن از نقطه ی ورود به معامله جا ماندیم، بهتر است منتظر پولبک به خط گردن بمانیم.

تشخیص حد سود و ضرر در الگوی سر و شانه ی معکوس

برای به دست آوردن حد سود، فاصله ی بین سر و گردن را اندازه گیری نموده و از نقطه ای که خط گردن شکسته شده است رو به بالا به همان اندازه هدف گذاری می کنیم.

حد زیان در این الگو زیر شانه ی راست قرار دارد، در صورتی که فاصله ی بین شانه ی راست و سر خیلی زیاد نباشد، می توانیم سر را نیز به عنوان حد ضرر مطمئن تر تعیین نماییم.